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I. DE FUSIONES YA INFORMADAS

10.09.13: Grupo Financiero Galicia (GFG) suscribió con Lagarcué SA y Theseus SA un Compromiso Previo de Fusión para instrumentar la absorción de éstas. Así se incorporará al patrimonio de GFG, libre de pasivos, acciones de titularidad de Lagarcué y Theseus de Banco de Galicia y Bs.As (BGBA) representativas del 4.527% del capital. En contraprestación, GFG aumentará su capital emitiendo acciones que entregará a los accionistas de esas dos sociedades, que se disuelven sin liquidar. Como resultado de la fusión, GFG pasa a controlará el 99.47% del capital del BGBA. Fuente: Bolsa de Comercio BsAs

11.09.13: Banco Sáenz SA informó la transferencia de acciones por parte de Raúl y Facundo Frávega, representativas del 60% del capital y 50% de los votos de la Sociedad, a favor de Crotone SA. La misma, que se debe a una reorganización societaria interna que no modifica la titularidad final de los accionistas mayoritarios, ya fue aprobada por el BCRA. Fuente: Bolsa de Comercio BsAs Crotone tiene por objeto la realización de operaciones financieras que incluye inversión en acciones, títulos, fondos comunes de inversión, la actividad de corredores de bolsa, sociedades de inversión inmobiliaria, etc. No está facultada para otorgar créditos. Es controlada por Raúl y Facundo Frávega, su actual Presidente. 

17.09.13: Alto Palermo SA (APSA) suscribió un Compromiso Previo de Fusión por Absorción con su controlada (100%) Apsamedia SA, a través del cual la primera se constituye en absorbente, absorbiendo a Apsamedia, que se disolverá sin liquidarse. Fuente: Bolsa de Comercio BsAs Apsamedia se dedica a la comercialización de espacios publicitarios no tradicionales en los principales shoppings del país, ofreciendo a sus clientes visibilidad, posicionamiento, penetración y prestigio en áreas que reciben mensualmente 9.250.000 visitantes. 

18.09.13: Empresa Distribuidora y Comercializadora Norte SA (EDENOR) informó que su Directorio aceptó la propuesta de Pampa Energía SA para modificar la forma de pago del saldo de precio por la adquisición de Emdersa Generación Salta SA (EGSSA) cerrada en octubre de 2011. Se trata de que el comprador, Pampa, pueda cancelar al vendedor, EDENOR, el saldo de precio a su vencimiento mediante i) transferencia bancaria, según estaba establecido originalmente; y/o II) la entrega a precio de mercado de ON Clase 9, con vencimiento en 2022 y/o ON a la par con vencimiento en 2017, ambas emitidas por la Sociedad, por un monto equivalente al saldo de precio, con más los intereses respectivos. Fuente: Bolsa de Comercio BsAs  

18.09.13: El caso YPF-Repsol será analizado por el Parlamento Europeo en Bruselas. Bajo el título ‘Un año después de la expropiación de YPF por Argentina”, el vicesecretario general de Repsol expondrá la situación del caso vivido por la petrolera española desde que en, abril de 2012, se anunciaba la expropiación del 51% que ostentaba en YPF. Este hecho derivó en la apertura de varios frentes judiciales en juzgados de España, Argentina y EEUU. El principal de ellos es ante el Centro Internacional de Arreglo de Diferencias relativas a Inversiones (Ciadi) donde se reclama una compensación de US$ 10.500 millones, que manifiesta un inusual grado de avance. Precisamente, en la reunión se tratará el valor a de la petrolera, a partir del análisis efectuado por el profesor del IESE, Pablo Fernández, que previamente consultó a expertos españoles, argentinos e internacionales. Fuente: El Inversor*Energético & Minero* 

23.09.13: Si bien se habló de una venta, trascendió que finalmente Puente escindió su negocio cambiario del bursátil, con la idea mostrar una separación total entre una y otra actividad. La Sociedad de Bolsa se mudará al Edificio República, mientras que la Casa de Cambios seguirá en Sarmiento al 400 (CABA) La denominación con la que ésta operará será Casa Alpe, la que tenía antes de bautizarse “Puente”, nombre que se reservará para el negocio bursátil. Fuente: lanacion.com

25.09.13: Chemo España SL transmitió la totalidad de las participaciones que tenía en Invergas SA y Gas Natural BAN SA -ambas controladas por Gas Natural SDG SA- a Gas Natural Internacional SDG SA y M&D Generación 1, SL Unipersonal. Fuente: Bolsa de Comercio BsAs

II. NUEVAS  FUSIONES, ADQUISICIONES Y JOINT VENTURES

02.09.13: De un lado IRSA, la mayor operadora de shoppings del país. Del otro, dos de los emprendedores más reconocidos, famosos por haber creado Officenet –venta de insumos para oficina- y habérsela vendido al gigante Staples US. Ambos cocinan un proyecto de e-commerce, bautizado Avenida, que promete meter ruido en el mundo puntocom. Alto Palermo (APSA) que nuclea los centros comerciales de IRSA, pagó a Quasar Ventures $ 13 millones por el 23% del emprendimiento y una opción para llegar al 33,33%. Liderada por Andy Freire y Santiago Bilinkis tiene por objeto desarrollar empresas, desde la idea, hasta la financiación y gestión. Avenida sería su segundo gran proyecto, después de Restorando, sitio de reservas online que acaba de cerrar una ronda de inversión de US$ 13,2 millones. La idea es repensar la industria del retail y el comercio electrónico. ¿Será un gran shopping virtual, como quiso desarrollar IRSA en los´90 con Telefónica, que fracasó, tras invertir US$ 25 millones? Esta vez no será un mall online, sino una plataforma de e-commerce con logística incluida, donde convivirán marcas. También se involucraron en el proyecto Federico Weil, del fondo CAP, y Peter Kellner, fundador de Endeavor. Fuente: iEco.Clarin.com

03.09.13: El 50% de la Sociedad Gerente de Fondos Comunes de inversión Megainver, conducida por Nora Trotta y Miguel Kiguel, fue comprado por el banco de inversión Puente a Mariano y Federico Weil, sin que trascendiera el monto. La nueva composición apuntará también al mercado minorista y a que un cambio regulatorio le permita comercializar fondos de nicho (inmobiliarios, pools de siembra) Puente, que este año se desprendió de su Casa de Cambio y administra US$ 2.000 millones de inversores, no contaba con FCI activo alguno. Trotta y Kiguel mantendrán cada uno el 25%. El patrimonio de Megainver creció 400% desde su fundación, en 2012, contra el 52% de la industria. Su producto estrella es Renta Fija Cobertura, el primero de bonos dollar-linked, que viene ganando el 27,37% anual. Maneja $ 893 millones de activos y próximamente sumará un quinto fondo –Balanceado- a su cartera –FCI Cobertura, Ahorro, Renta Fija y Financiamiento Productivo- que combinará inversiones públicas con privadas. Hoy 50% están en manos de aseguradoras e inversores institucionales (sin Anses) Fuente: CRONISTA.COM

05.09.13: Southern Cross (SC) encabezado por Norberto Morita y Raúl Sotomayor, compró en Brasil el 70% de Solaris Equipamentos e Servicos Ltda y Sullair do Brasil Ltda, prestadoras de servicios para la construcción, energía, minería e industria, por US$ 95 millones. El 30% lo retiene Sullair Argentina. SC controlaba dos compañías en ese país. En 2011 adquirió Brinox, que vende productos de acero inoxidable. Dos años antes había ingresado a SIN, enfocada en Odontología. La nueva adquisición se efectuó a través del fondo 4, con activos por US$ 1.700 millones. Solaris tiene un plan de inversiones por US$ 40 millones para 2013, concentrado en la ampliación y diversificación de maquinarias destinadas al arriendo de equipos en altura, a lo que se suma la apertura de dos sucursales (actualmente tiene 13 puntos en Sao Paulo, Río de Janeiro, Minas Gerais y Bahía, entre otros) Con dos décadas de vida, registró ingresos por US$ 90 millones en el ejercicio pasado, 5% más que en 2011. El mix de productos que ofrece está integrado por plataformas de trabajo aéreo, manipuladoras telescópicas, generadores, compresores de aire y torres de iluminación portátiles. SC sostiene, además, inversiones en México, Colombia, Perú, Argentina, Bolivia y Paraguay. Fue creado en 1998 con el objeto de invertir y administrar inversiones en América Latina, manteniendo el control de las compañías receptoras de capital. Fuente: DiarioFinanciero.cl

06.09.13: Creaurban SA, controlada por ODS, y Austral Construcciones SA, integrantes de la UTE que tiene a su cargo la construcción del Hospital Dr. Pedro Insfrán, en Laguna Blanca (Formosa) transfirieron a Mateo-Covasa SRL Asociados, la totalidad de los derechos y obligaciones emergentes del respectivo contrato de Locación de Obra, celebrado con la Provincia de Formosa. Fuente: Bolsa de Comercio BsAs

11.09.13: La multi especialista en venta de tickets Eventbrite compró la mendocina Eventioz, creada en 2008 por Pablo Aquistapace, y fondeada por Kasek Ventures, con la que piensa crecer en América Latina. Fuente: d:biz Eventbrite, con casa central en San Francisco (USA) ha procesado más de 120 millones de tickets en 179 países. Por su parte, Eventioz ha dado vida a más de 20 mil eventos en Argentina, Brasil, Chile, México, Colombia y Perú, en los que registró un millón de personas.

12.09.13: Consultatio SA comunicó haber sido informada por el accionista mayoritario, Eduardo Costantini, que adquirió a Carlos Reyes Terrabusi acciones que representan el 0.23% del capital de la sociedad. Fuente: Bolsa de Comercio BsAs Consultatio tiene dos grandes áreas de negocios: la administración de fondos líquidos de terceros y el desarrollo inmobiliario con fondos propios.

17.09.13: Telefónica y Mercado Libre co-invertirán en tres startups tecnológicas locales, con el objetivo de impulsar su desarrollo y potenciar su expansión regional. Los proyectos que recibirán financiamiento son MrPresta, Parsimotion y Nubimetrix, que integran las nueve compañías que actualmente desarrollan operaciones en el Espacio Wayra de Argentina. Fuente: lanacion.com

18.09.13: Maximiliano Kanter y Esteban Paniagua fusionaron sus agencias de publicidad -Kanter BE&C y Bread- en “Montón”, a fin de hacer un trabajo superador y calar hondo en las empresas de Rosario. Ambas desarrollaban estrategias de comunicación, por lo que esta unión permitirá a cada socio focalizarse en lo que mejor hace: Kanter en creación de ideas, Paniagua en generación de arte. El primero cuenta con la experiencia y el bagaje de trabajar tanto en México como en Bs.As. Paniagua, antes de crear su propia agencia, trabajó en la city porteña. Ambos son creativos, pero complementarios. En este momento trabajan en campañas integrales para Rosario3, Radio 2, Domus, Casaterra, Federada Salud, Aupesa Peugeot, Nardi & Herrero, Nosten Amoblamientos, Pizza Mamá, Soja Latina,Televisión Litoral, Wichi, y WOW! School. Fuente: Punto Biz

23.09.13: La petrolera alemana Wintershall invertirá US$ 115 millones en desarrollar el bloque "Aguada Federal" -área de hidrocarburos no convencionales en la formación Vaca Muerta- a partir del acuerdo firmado en Alemania con Gas y Petróleo Neuquén Sociedad del Estado (G&P) La inversión en exploración, que incluye la perforación de dos pozos verticales y cuatro horizontales, será ejecutada en dos años De resultar exitoso el proyecto, disparará un programa de inversiones a 18 años por US$ 3.300 millones. El acuerdo prevé un programa de exploración de 24 meses, manteniendo G&P la titularidad del permiso de exploración y eventual concesión de explotación, mientras que Wintershall participará del 50% de UTE, y será la operadora. Fuente: ámbito.com

24.09.13: Julián Aróstegui, además de desprenderse de gran parte de su participación en Persicco, vendió la que tenía en Cerro Bayo a su socio y amigo Pablo Torres García. Fuente: d:biz Persicco es una de las líderes en la producción de cremas heladas premium. Cerro Bayo es un centro de ski boutique (200 has. de pistas para la practica de ski alpino) rodeado de bosques y con vista al lago Nahuel Huapi. 

25.09.13: Con el acuerdo de inversión que cerró YPF con Dow Chemical por US$ 120 millones para la explotación de shale gas en el mega yacimiento neuquino Vaca Muerta, consiguió el 11% del financiamiento del proyecto (incluyendo endeudamiento) Para recuperar la alicaída producción de hidrocarburos, YPF calculó necesitar financiamiento por US$ 37.200 millones hasta 2018. De ese total, 70% provendría de su propia caja, 18% se obtendría en los mercados de deuda, y 12% sería aportado por socios estratégicos. Quien se animó a dar el primer paso fue Chevron que, bajo términos que en parte, se desconocen, desembolsará, en una primera etapa US$ 1.240 millones para explotar shale oil. A esa cifra se suma la inversión de Dow. Es obvio que le falta para alcanzar US$ 4.460 millones, que deberían proceder de otras alianzas. Los candidatos son la mexicana Pemex y la china CNOOC, tal vez a través de Bridas. Según lo informado a la SEC, en el primer semestre YPF obtuvo una ganancia de $ 2.349 millones (US$ 407 millones) gracias en parte a aumentos en la naftas (más de 25% en 12 meses) Fuente: CRONISTA.COM

30.09.13: Garovaglio y Zorraquin informá que su controlada Finpak ejerció la opción de compra de la planta industrial de Helametal Catamarca SA, con los bienes de uso allí existentes. Pagará US$ 200.000 dentro de los 45 días hábiles, contra el otorgamiento de la escritura traslativa de dominio del inmueble. Finpak se hizo cargo del personal. Fuente: Bolsa de Comercio BsAs

III. SIN CONFIRMAR

03.09.13: Bimbo y un negocio cercano al core. Tendría a punto de caramelito:biz la compra de las renombradas vainillas Valente. Fuente: d:biz

30.09.13: La rusa de SPI Group, propietaria del famoso vodka Stolichnaya y controlante de Achával Ferrer, al parecer estaría mirando con cariño a la bodega Belasco de Baquedano. Fuente: d:biz

IV. SIN CERRAR

03.09.13 Eduardo Elsztain deberá esperar, por lo menos hasta fin de año, para quedarse con la mayoría accionaria de uno de los conglomerados más grandes de Israel. Un fallo judicial en el marco del Concurso Preventivo de IDB Holdings Corporation le otorgó al accionista mayoritario más tiempo para presentar un nuevo plan de cancelación de la deuda financiera por US$ 1.670 millones, que mantiene con tenedores de bonos. Así, Nochi Dankner logró aire frente a la oferta de compra presentada por Elsztain, la que será considerada una vez que el juez reciba su propuesta, y pese a que el plan del argentino es apoyado por la mayoría (85%) de los acreedores. Fuente: CRONISTA.COM

05.09.13: La petroquímica brasileña Braskem, que puja por adquirir los activos de PVC, de la belga Solvay en Sudamérica, confirmó su interés a la CMV, regulador brasileño, aún cuando aceptó que no hay fecha definida para el cierre. Solvay Indupa cuenta con plantas en Bahía Blanca y Santo André, en el estado de São Paulo, que producen plástico PVC y soda cáustica. Se supone que la mexicana Mexichem y Braskem son los candidatos con mayores posibilidades, aunque hay especulaciones por que Mexichem pueda adquirir los activos argentinos y Braskem los brasileños. El periódico Valor Econômico, informó que, en total, pueden valer unos US$ 500 millones. Fuente: El INVERSORonline.com

12.09.13: Está por firmarse el Acuerdo que permitirá a Cristóbal López hacerse del 100% de Ideas del Sur. Será esta semana… será la otra, pero la decisión está tomada. La cuestión, sería más o menos así: a) en las próximas dos semanas se terminará sellando un nuevo acuerdo entre Marcelo Tinelli (MHT) y Canal 13; b) será de largo plazo y contendrá, además, un contrato de "horas", donde Ideas del Sur podrá seguir vendiendo sus productos al canal del solcito; c) Pero la historia no termina solo con el acuerdo del conductor y los programas de la productora; d) En la misma negociación, tanto MHT como ARTEAR venderían sus participaciones accionarias (70 y 30%) a Grupo Indalo, que pasaría a tener el 100% de la productora por un valor cercano a los US$ 30 millones; e) Tinelli dirá “Buenas noches América” en abril de 2014 en Canal 13; y f) Belive it, or not, la empresa de Cristóbal López pasaría a ser proveedora de contenidos de TV del Grupo Clarín. Fuente: d:biz Artear se define como “el gran emprendimiento audiovisual perteneciente al Grupo Clarín, productor de contenidos diversos con el firme propósito de proveer de entretenimiento de gran calidad a los hogares”. Business are Business. That´s life.

18.09.13: Ricardo Bruzzese, participante del lanzamiento del fallido programa “Carne para todos”, negocia la compra de parte del Grupo Penta, uno de los más importantes abastecedores de carne vacuna en la CABA y GBA. El grupo, que lidera Juan Carlos Delaney, atraviesa problemas financieros y reclamos de AFIP y ARBA. Aunque no presenta retrasos en los pagos, debió despedir personal, cerrar dos plantas (Nueva Escocia y Ganadera Arenales) y concentrarse en la que posee Quilmes. Entre las tres llegó a participar con el 13% de las operaciones de Liniers (2013) Bruzzese es secretario del Consejo Argentino de Productores (CAP) que funciona en el Mercado Central (urisdicción del Secretario de Comercio Dueño de Carnicerías Don Corleone, para algunos es la cara de una avanzada K sobre el grupo Penta. Hace poco se lo vio interesado por el frigorífico Yaguané. Fuente: Urgente24.com

18.09.13: La petrolera APCO Oil & Gas International prepara el terreno para retirarse del país por el deterioro de las condiciones de inversión y la prohibición de girar utilidades al exterior. De bajo perfil pero con peso relativamente importante, APCO, con sede en Tulsa (EEUU) controla 53% de Entre Lomas, octavo productor de petróleo en el país, con 2.145 m3/día. Posee 26% de tres áreas medianas en Tierra del Fuego operadas por Roch –de Ricardo Chacra– con quien también está asociado en un pequeño bloque en Neuquén. Y cuenta con un ínfimo porcentaje de un yacimiento salteño de Pan American Energy (PAE) Al igual que el resto de las operadoras locales, sus números se erosionaron ante el aumento de los costos operativos y el atraso cambiario, parcialmente compensados por menores gastos de exploración. Frente a ese escenario, busca desprenderse de sus activos, al menos de su participación en Tierra del Fuego, donde la Nación canceló beneficios impositivos homologados 40 años atrás, por lo que deberá abonar 21% de IVA y 35% de Ganancias. APCO venía invirtiendo en el país unos US$ 100 millones por año. Fuente: El Inversor*Energético & Minero* Si los números de una petrolera mejoran por menores gastos en exploración, comprometiendo el futuro de sus emprendimientos, algo estaremos haciendo mal.

18.09.13: Empresa Distribuidora y Comercializadora Norte SA (EDENOR) informó que su Directorio aprobó enviar a Energía Riojana SA (ERSA) –como comprador- y al Gobierno de la Rioja –controlante de ERSA- una oferta irrevocable para vender la tenencia indirecta de EDENOR en Empresa Eléctrica Regional SA (EMDERSA) controlante de Empresa Distribuidora de Electricidad de la Rioja (EDELAR) El plazo de validez y vigencia de la oferta es de 10 días hábiles a partir de su recepción por el destinatario. Fuente: Bolsa de Comercio BsAs

25.09.13: Cepas Argentinas se acerca cada vez más a comprar Tres Blasones, la distribuidora de bebidas Jim Bean, Famous Grouse y Amarula. Lo que no está claro es si en ese deal se incluye la Bodega Ruca Malen. Fuente: d:biz Cepas Argentinas es un sólido grupo empresario con más de 50 años en el mercado, orientado a la producción y distribución de bebidas: Gancia, Martini, Amargo Obrero, Dr. Lemon y Pronto, entre otras marcas. Con plantas en Burzaco (Bs.As.) y Mendoza, es el mayor exportador de Jugo Concentrado de Uva. Tres Blasones es comercializa en todo el país de vinos, espumantes y bebidas espirituosas premium. Ruca Malen, su accionista, produce en Mendoza vinos de excelencia de su marca, además de Yauquén y Kinien.

30.09.13: Gas y Petróleo de Neuquén (GyP) cerrará en breve una asociación con Petrobras -involucrará también a otra gran operadora internacional- que prevé una inversión millonario en exploración y producción en el área Parva Negra, vieja concesión de Petrobras, en la quel GyP tiene el 45%. El modelo será el utilizado con la alemana Wintershall. El acuerdo implica, asimismo, una salida al conflicto desatado por la reversión del área Veta Escondida a los brasileños. El caso está en la Corte y ha provocado tensiones entre Argentina y Brasil, pero está muy cerca de ser resuelto. La estrategia hidrocarburífera de la provincia tiene a GyP como principal herramienta. En los próximos meses definirá un plan de acción intensivo que será fortalecido con su ingreso a la Bolsa Bs.As. Fuente: El Inversor*Energético & Minero*

30.09.13: Compañía General de Combustibles (CGC) controlada por Eduardo Eurnekian, en sociedad con Pluspetrol, operadora nacional de bajísimo perfil que ocupa el cuarto lugar en el mercado, presentará en breve una oferta para adquirir las concesiones petroleras de Apache US, quinta productora de gas de Argentina, con áreas en las cuencas Neuquina y Austral (Tierra del Fuego) Pluspetrol busca aumentar su presencia en la primera, donde produce 6.100 m3/día de crudo y 3,4 millones de m3/d de gas, a partir de la explotación de yacimientos maduros como Centenario y de descubrimientos recientes como Jagüel Casa de Piedra, al sur de Mendoza. CGC, en cambio, quiere constituir su base de operaciones en la cuenca Austral. Si bien cuenta con áreas exploratorias en Neuquén, Río Negro y La Pampa, apuesta por ingresar en concesiones gasíferas de Santa Cruz y Tierra del Fuego. Fuente: El INVERSORonline.com

V.  FORZADAS

12.09.13: El Gobierno avanzó hoy un paso más hacia el control pleno del servicio ferroviario: la prestación de los servicios de las líneas Sarmiento y Mitre pasó a manos de la Operadora Ferroviaria Sociedad del Estado, como había sucedido con los ramales San Martín, Belgrano Sur y Roca. En realidad se transfiere el Acuerdo de Operación celebrado con la Unidad de Gestión Operativa Mitre Sarmiento SA (UGOMS S.A.) La Res.Nº 1083/2013 del Ministerio del Interior y Transporte asignó los servicios y administración de obras de recuperación y de mantenimiento de las líneas a la Operadora Ferroviaria Sociedad del Estado y a la Administración de Infraestructuras Ferroviarias Sociedad del Estado. También encomendó a la Subsecretaría de Coordinación del Ministerio del Interior y Transporte "a tramitar las adecuaciones presupuestarias pertinentes como consecuencia de lo establecido" en la citada resolución. Fuentes: Bolsa de Comercio BsAs y lanacion.com Una más. Sin subsidio no hay servicios baratos. Tampoco inversión.